Недостатки краудинвестинга
Краудинвестинг, будучи достаточно молодым направлением инвестиционного рынка, привлекает внимание своей не вполне стандартной системой работы.
При этом краудинвестинг в России пока малоизвестен, его развитие еще на старте, а значит, и особенности процесса знакомы далеко не всем.
Пожалуй, это одна из причин, почему нам уверенно говорят о плюсах такого варианта инвестиций, но мало говорят о минусах, которые, разумеется, тоже имеют место быть.
Так или иначе, если вы слабо ориентируетесь на финансовом рынке, прежде чем выбрать направление для вложений, рекомендую более подробно ознакомиться с его спецификой. И сегодня мы будем обсуждать краудинвестинг, его сильные и слабые стороны.
Содержание
Начнем с самого понятия краудинвестинг
Было бы непростительно говорить об особенностях, не зная сути самого процесса.
- Краудинвестинг – это форма коллективного финансирования проектов. Проекты при этом обязательно развивающиеся, а не готовый бизнес, а в роли инвестором может выступить неограниченное число людей.
Предположим существует перспективный стартап, которому, для того чтобы «выстрелить», не хватает средств. Владелец проекта может обратиться в банк или к крупным инвесторам за финансовой помощью, а может собрать нужную сумму через инвестирование «толпой».
Последний вариант выгоден как для владельца или автора проекта, так и для инвесторов, которые в этот проект вкладываются.
Собранная таким образом сумма идет на развитие и запланированные этапы реализации стартапа, после чего инвесторы получают часть прибыли новой компании в виде дивидендов и часть самой компании, то есть, ее акции.
Это одна из основных отличительных черт краудинвестинга, где прибыль заключается именно в акционном владении, тогда как тот же краудлендинг предполагает, что участники получают денежное вознаграждение.
Весь процесс передачи средств от инвесторов к стартапу, а также контроль над проектами и их отбор производится на специализированных интернет-ресурсах – площадках.
- Площадки проверяют стартапы, отбирают их среди предложенных, устанавливают сроки сбора, контролируют процесс, то есть, выступают своего рода регулятором финансовых отношений в краудинвестинге.
При этом сами площадки за свою работу получают определенное вознаграждение – часть от собранной суммы.
В чем плюсы краудинвестинга для инвестора
Это явление не было бы столь популярно, если бы не обладало своими, особыми преимуществами. Если вы выступаете в роли инвестора, то есть, человека, который решил вложить свой капитал в развивающиеся проекты, то плюсы заключаются в следующем:
- Можно инвестировать относительно небольшие суммы. Краудинвестинг потому и называется инвестирование «толпой», что дает возможность большому количеству инвесторов вложить посильные суммы.
- Большой выбор проектов. Загляните на любую краудинвестинг площадку, и убедитесь, что стартапов различной направленности там в избытке, так что вы можете выбирать те, что вам по душе.
- Возможность распределить капитал по проектам – диверсифицировать портфель. Совсем не обязательно весь свой капитал вкладывать в один проект. Стартапов в вашем портфеле может быть столько, сколько вы захотите.
- Потенциально высокая прибыль. Потенциальная прибыль в краудинвестинге очень высока. Никому не известный проект может «выстрелить» так, что те, кто успел его финансировать, получат в разы больше, чем вложили на старте.
Таким образом, краудинвестинг выглядит очень привлекательно для инвесторов любого уровня. Опытные финансисты могут преумножить свой капитал на выгодных проектах, новички – испытать себя в инвестиция.
Каковы плюсы для авторов стартапов
Авторы, публикующие свои идеи на краудинвестинг площадках, также остаются в плюсе. Действительно, если бы процесс не имел преимуществ для самих стартапов, они бы по-прежнему кредитовались в банках.
- Рычаги управления бизнесом остаются в руках владельца, так как нет крупных инвесторов, которые вкладывают свои средства в проект только на жестких условиях.
- Нет зависимости от конкретных людей. Если проект не оценили пара крупных инвесторов, его вполне могут оценить мини-инвесторы и финансировать его.
- Простота и доступность. Проекты крайне редко финансируются банками, а вот собрать средства на специальной площадке можно.
- Инвесторы относятся к бизнесу лояльно. Те, кто финансировал проект, заинтересованы в его дальнейшем развитии, так что они будут служить дополнительным источником рекламы для окружающих.
Таким образом, для некоторых стартапов куда проще собрать необходимую для развития сумму в интернете.
Так есть ли минусы у краудинвестинга
Слабые стороны также имеются, их просто не может не быть. Любое направление инвестиционного рынка имеет как плюсы, так и минусы, как имеют свой уровень доходности и риска.
В случае с краудинвестингом, к минусам относятся следующие факторы:
- Не всегда проекты собирают нужную сумму, так что ваши деньги могут либо зависнуть на неопределенный срок, либо вернуться к вам, спустя время, не принеся дохода.
- Стартапы часто не «выстреливают». Рынок проектов – это не фабрика по производству бизнеса. Крайне малое число стартапов действительно реализуется и приносит инвесторам ожидаемый доход.
- За маской перспективного проекта может скрываться мошенническая схема. И это очень распространенное явление, особенно в России. Так что выбирать, куда вложить деньги, стоит с особой тщательностью.
- Наконец, платформа, через которую вы работаете, также может закрыться, обанкротиться, может быть признана неликвидной, а вместе с ней пропадут и ваши средства.
Стоит понимать, что и в краудинвестинге действует простое правило: чем выше потенциальная доходность актива, тем выше риски, сопряженные с его финансированием.